Pronóstico del Precio del AUD/USD: El siguiente soporte a la baja se alinea con el mínimo de 2024

• El AUD/USD enfrentó una renovada presión bajista, rompiendo por debajo de 0.6500.
• El Dólar estadounidense recuperó el equilibrio y subió con fuerza, ayudado por los rendimientos de los bonos y por Donald Trump.
• Las ventas minoristas en Australia sorprendieron al alza en octubre.

El Dólar estadounidense (USD) rebotó con fuerza, borrando las pérdidas del viernes y recuperando la parte superior de los 106.00 en un fuerte comienzo de semana para el Índice del Dólar estadounidense (DXY). El impulso alcista del Dólar fue impulsado por las reacciones del mercado al anuncio del presidente electo Donald Trump de aranceles generalizados dirigidos a la alianza BRICS. Las renovadas preocupaciones políticas en Francia también jugaron un papel en el rebote del Dólar.

En contraste, el Dólar australiano (AUD) reanudó su tendencia bajista, revirtiendo tres días consecutivos de ganancias. Rompió decisivamente por debajo del nivel de soporte de 0.6500, acercándose a la zona de 0.6440 y acercándose al mínimo de noviembre alrededor de 0.6430.

La renovada fortaleza del Dólar estadounidense pesó mucho sobre el AUD, agravada por la persistente debilidad del Yuan chino. Las luchas del Yuan se atribuyeron a las amenazas de aranceles de EE.UU. y a los datos mixtos de actividad empresarial doméstica de China.

Añadiendo a la caída del AUD estuvo el desempeño desigual en el complejo de materias primas. Los precios del cobre cayeron a mínimos de varios días, mientras que los precios del mineral de hierro registraron otro repunte. Esta divergencia ocurrió a pesar de las dudas persistentes sobre la efectividad de las medidas de estímulo de China, un motor clave de la economía dependiente de exportaciones de Australia.

RBA: Cauteloso y Estable

El Banco de la Reserva de Australia (RBA) ha mantenido el rumbo, manteniendo las tasas en 4.35% a principios de noviembre. Aunque sigue enfocado en controlar la inflación, las preocupaciones sobre el lento crecimiento económico están claramente moldeando su postura cuidadosa. La gobernadora Michele Bullock reiteró la necesidad de una política monetaria estricta hasta que la inflación muestre un progreso sostenido y significativo.

De vuelta a Australia, el panorama de la inflación sigue siendo mixto. El Indicador Mensual del IPC del RBA se mantuvo estable en 2.1% en octubre, pero los responsables de la política monetaria fueron rápidos en advertir que un trimestre sólido no define una tendencia. Como resultado, los recortes de tasas parecen estar fuera de la mesa por ahora.

AUD/USD: Riesgos y Oportunidades por Delante

Mirando hacia adelante, el AUD/USD podría recibir un impulso si la Reserva Federal (Fed) se inclina hacia recortes de tasas. Pero el camino no está exento de obstáculos. Las presiones inflacionarias de las medidas de política de EE.UU. y la resiliencia del USD pueden limitar el potencial alcista del AUD.

Añadiendo a la incertidumbre está la continua desaceleración económica de China, que sigue proyectando una sombra sobre las perspectivas de crecimiento de Australia. A pesar de esto, el mercado laboral doméstico de Australia entregó una modesta victoria en octubre, con el desempleo manteniéndose en 4.1% y 16.000 nuevos empleos añadidos.

Los rumores del mercado sugieren que el RBA tomará un enfoque cauteloso, con un posible recorte de tasas previsto para el segundo trimestre de 2025, condicionado a que la inflación se enfríe a un ritmo constante. Los responsables de la política monetaria han enfatizado la necesidad de un progreso claro y sostenido antes de tomar cualquier medida para relajar la política.

Eventos Clave a Observar

Ahora todas las miradas están puestas en los datos de la Cuenta Corriente, el PMI de Servicios de Judo Bank y el Índice de la Industria del Grupo Ai, todos programados para el martes, antes de los cruciales datos del PIB el miércoles, los resultados de la Balanza Comercial el jueves y las cifras de Préstamos para Vivienda el viernes.

Gráfico diario del AUD/USD

Perspectiva Técnica del AUD/USD

Si los alcistas recuperan el impulso, el par podría enfrentar resistencia en el máximo semanal de 0.6549 (25 de noviembre), seguido por la clave SMA de 200 días en 0.6626. Un empuje adicional podría ver al AUD/USD probando el pico de noviembre en 0.6687 (7 de noviembre).

A la baja, el soporte inicial se encuentra en el mínimo de noviembre de 0.6433 (alcanzado el 26 de noviembre), seguido por un nivel más significativo: el mínimo de 2024 de 0.6347, marcado el 5 de agosto. Estos niveles podrían actuar como amortiguadores si el par enfrenta una renovada presión vendedora.

El gráfico de cuatro horas pinta un panorama pesimista, sugiriendo que el sesgo bajista ha recuperado tracción. Por ahora, la resistencia inmediata se ve en 0.6549, seguida por la SMA de 200 en 0.6566, un nivel observado de cerca por los operadores en busca de señales de ruptura. A la baja, la contención inicial viene en 0.6442, antes de 0.6433.

Los indicadores de impulso están añadiendo al sentimiento negativo, con el Índice de Fuerza Relativa (RSI) cayendo a alrededor de 35, a pesar de que el Índice Direccional Promedio (ADX) apunta a una tendencia débil por debajo de 15.